Ostatnie sprawozdania finansowe Oracle znacząco zmieniły oczekiwania inwestorów wobec jej działalności w chmurze i ugruntowały jej kluczową rolę w rozwijającym się sektorze sztucznej inteligencji. Oszałamiający wzrost jej pozostałych zobowiązań do wykonania (RPO) – wskaźnika przyszłych przychodów z kontraktów – nie tylko podniósł wycenę rynkową Oracle, ale także tchnął nową pewność w szerszy rajd technologiczny napędzany sztuczną inteligencją, który ostatnio wykazywał oznaki ochłodzenia.
Firma odnotowała bezprecedensowy wzrost RPO o 360%, osiągając zdumiewającą kwotę 455 miliardów dolarów. Ten solidny portfel zamówień stanowi podstawę ambitnych prognoz Oracle dla jej działu Oracle Cloud Infrastructure (OCI), który ma wzrosnąć o 77% do 18 miliardów dolarów w bieżącym roku fiskalnym, z jeszcze bardziej agresywnym celem 144 miliardów dolarów do 2030 roku. Analitycy szybko pochwalili te dane, a niektórzy określili wyniki jako „naprawdę imponujące” i potwierdzili wiodącą pozycję Oracle w infrastrukturze AI, podkreślając „zdumiewającą” skalę jej przyszłych zobowiązań.
Ekspansję tę napędzają znaczące zaangażowania klientów. Dyrektor generalna Oracle, Safra Catz, potwierdziła podpisanie czterech wielomiliardowych kontraktów z trzema różnymi klientami w pierwszym kwartale. Chociaż nie ujawniono wszystkich konkretnych nazw, Catz podkreśliła znaczące umowy z szeregiem prominentnych graczy z branży AI, w tym OpenAI, xAI, Meta, Nvidia (NVDA) i AMD (AMD). Aby sprostać temu rosnącemu zapotrzebowaniu, Oracle znacząco zwiększyło swoje prognozy wydatków kapitałowych z 25 miliardów dolarów do 35 miliardów dolarów, przeznaczając te środki na wzmocnienie swoich centrów danych zaawansowanymi chipami i serwerami.
Reakcja rynku była natychmiastowa i zdecydowana. Akcje Oracle poszybowały w górę o ponad 40% po ogłoszeniu, dodając ponad 300 miliardów dolarów do jej kapitalizacji rynkowej. To wyniosło majątek przewodniczącego Larry’ego Ellisona ponad majątek dyrektora generalnego Tesli (TSLA) Elona Muska, pozycjonując go jako jednego z najbogatszych ludzi na świecie. Co ważne, ten znaczący wzrost wartości akcji nastąpił pomimo tego, że zyski i przychody firmy w pierwszym kwartale nie spełniły konsensusu prognoz Wall Street, co podkreśla skupienie rynku na przyszłym potencjale wzrostu w AI. Pozytywne nastroje przeniosły się również na producentów chipów AI, a Nvidia i AMD odnotowały znaczące wzrosty cen akcji.
To odrodzenie optymizmu inwestorów stoi w wyraźnym kontrascie do sceptycyzmu, który panował zaledwie kilka tygodni wcześniej, kiedy to zaczęły pojawiać się obawy o „bańkę AI” po komentarzach dyrektora generalnego OpenAI, Sama Altmana, oraz raporcie MIT sugerującym ograniczone zwroty z inwestycji w AI dla wielu firm. Wyniki Oracle posłużyły jednak jako potężne świadectwo namacalnego i przyspieszającego popytu na infrastrukturę AI, ożywiając wiarę w trajektorię sektora i przyczyniając się do osiągnięcia przez indeksy S&P 500 i Nasdaq nowych rekordowych poziomów.
Źródła
newsblog.pl
Maciej – redaktor, pasjonat technologii i samozwańczy pogromca błędów w systemie Windows. Zna Linuxa lepiej niż własną lodówkę, a kawa to jego główne źródło zasilania. Pisze, testuje, naprawia – i czasem nawet wyłącza i włącza ponownie. W wolnych chwilach udaje, że odpoczywa, ale i tak kończy z laptopem na kolanach.